A incorporadora Gafisa e a construtora Tenda anunciaram um acordo para a integração societária das atividades da Tenda e da Fit Residencial Empreendimentos Imobiliários, subsidiária da Gafisa, de forma a desenvolverem atividades voltadas para o setor imobiliário de baixa renda no Brasil. Após a operação, a Gafisa passará a ser dona de 60% do capital total e votante de Tenda, mantendo-se o porcentual mínimo de ações de Tenda em circulação necessário à permanência da companhia no Novo Mercado da Bolsa de Valores de São Paulo (Bovespa).
De acordo com comunicado divulgado hoje, a Fit será incorporada pela Tenda, que continuará a operar como companhia aberta, tendo suas ações negociadas no Novo Mercado da Bovespa. A operação não acarretará direito de retirada para os acionistas da Tenda.
Na data da incorporação, a Fit deverá ter um capital social de, pelo menos, R$ 420 milhões, totalmente subscrito e integralizado pela Gafisa, e um caixa líquido de, no mínimo, R$ 300 milhões. O Rothschild, grupo que atua em privatização e fusões & aquisições no Brasil, atua como assessor financeiro exclusivo da Fit e Gafisa no negócio e Banco Modal como assessor financeiro da Tenda.
Ações
As ações ordinárias (ON) da Tenda acumularam baixa de 61,32% em agosto. A desvalorização dos papéis da construtora ganhou força após a divulgação do balanço do segundo trimestre, que frustrou as expectativas do mercado. Nos últimos dias, a queda foi acentuada pela publicação de dois relatórios de bancos, que citaram problemas da Tenda em financiar sua expansão e rebaixaram a recomendação para as ações da empresa.
Na quinta-feira passada (dia 28), a construtora Tenda emitiu comunicado ao mercado afirmando que não havia razões específicas de conhecimento da empresa, para justificar a recente queda das ações.
Um dia depois, na sexta-feira (dia 29), o diretor Administrativo da Tenda, André Vieira, disse que a empresa analisaria quais as melhores alternativas disponíveis para levantar recursos. Segundo Vieira, uma operação poderia ocorrer neste trimestre ou em 2009.
